Final de Poltergeist III explicado
La familia Freeling ha enviado a Carol Anne lejos de su California natal para vivir con la adinerada hermana de Diane, Pat, y su esposo Bruce Gardner en Chicago. A Carol Anne se le ha dicho que vive con su tía y tío temporalmente para asistir a una escuela única para niños dotados con problemas emocionales, aunque Pat piensa que es porque Steven y Diane simplemente querían a Carol Anne fuera de su casa. Pat y Bruce desconocen los eventos que la familia Freeling había sufrido en las dos películas anteriores, solo notando que Steven estuvo involucrado en un mal negocio de tierras. Junto con Donna, la hija de Bruce de su matrimonio anterior, viven en el John Hancock Center del cual Bruce es el gerente.
Carol Anne ha sido obligada a discutir sus experiencias por su maestro/psiquiatra, el Dr. Seaton, quien cree que ella es delirante. La constante discusión permite que el espíritu maligno del Reverendo Henry Kane localice a Carol Anne y lo traiga de vuelta del limbo al que fue enviado durante su encuentro anterior con ella. Kane drena el edificio de calor y comienza a aparecer en espejos. No creyendo en fantasmas, el Dr. Seaton ha llegado a la conclusión de que Carol Anne es una niña manipuladora con la capacidad de realizar hipnosis masiva, haciendo que la gente crea que fueron atacados por fantasmas. También durante este período, Tangina Barrons se da cuenta de que Kane ha encontrado a Carol Anne y viaja a través del país para protegerla.
Reflejos peligrosos
Esa noche, Kane toma posesión de reflejos en espejos, haciendo que los reflejos de las personas actúen independientemente de sus contrapartes físicas. Cuando Carol Anne se queda sola esa noche, Kane intenta usar los espejos de su habitación para capturarla, pero ella escapa con la ayuda de Tangina, quien telepáticamente le dice a Carol Anne que rompa el espejo. Donna y su novio Scott se cuelan en la oficina de seguridad mientras el guardia está ausente, con la intención de asegurarse de que solo vea una cinta de video de la piscina y no vea la piscina mientras sus amigos están allí.
En uno de los monitores, ven a una asustada Carol Anne corriendo por el estacionamiento del edificio y van a rescatarla. Sin embargo, antes de que puedan hacerlo, los tres son llevados al Otro Lado a través de un charco por Kane y su gente. En este punto, Tangina y el Dr. Seaton están ambos en el edificio, junto con Pat y Bruce. El Dr. Seaton obstinadamente asume que Carol Anne ha escenificado todo, mientras que Tangina intenta recuperarla.
Confrontación final
Scott aparentemente es liberado del Otro Lado a través de la piscina (que parece congelada, al principio) y es llevado a su casa con sus padres. Tangina es asesinada por Kane disfrazado de Carol Anne; y Donna reaparece al salir del cadáver de Tangina. Mientras el Dr. Seaton intenta calmar a Donna, Bruce ve el reflejo de Carol Anne en el espejo y la persigue mientras Pat lo sigue. El Dr. Seaton no está muy lejos, y cree que ve a Carol Anne en el ascensor. Después de que el Dr. Seaton se acerca a las puertas del ascensor, Donna aparece detrás de él y lo empuja a su muerte por el hueco vacío del ascensor. En este punto se revela que lo que regresó no fue Donna, sino un fantasma bajo el control de Kane, que luego desaparece de nuevo en el espejo con un impostor fantasma de Scott a su lado.
Incluso en la muerte, Tangina es más poderosa de lo que Kane espera. Ella regresa el tiempo suficiente para darle a Pat y Bruce su collar y un importante consejo. Pat y Bruce luchan por encontrar a Carol Anne, pero Bruce es capturado y finalmente Pat se ve obligada a demostrar su amor por Carol Anne en un enfrentamiento final contra Kane. Tangina aparece y logra convencer a Kane de ir a la luz con ella. Donna, Bruce y Carol Anne son devueltos a Pat (con la excepción de Scott), dejando el otro lado. Al final, un rayo ilumina el edificio y se escucha la risa malévola de Kane, insinuando que Kane puede no haber desaparecido para siempre.
