Aparentemente intachable, un psicólogo, Carter, sufre en realidad trastornos mentales muy graves causados por su padre, también psicólogo, que le violó repetidamente durante su infancia. El hombre, que desapareció misteriosamente en las aguas de un río (nunca se encontró el cadáver), practicaba extraños métodos de control y estudio de los niños, siendo su hijo Carter el primero. Carter, está felizmente casado con Jenny, que es médico. El hombre aplica el mismo método de educación a su hija y también lo propone a amigos y conocidos para sus hijos. Cuando una amiga suya se niega a que su hija se convierta en conejillo de indias, llega a matarla y a secuestrar a la niña. Los extraños sucesos y la desaparición de su hija también llevan a Jenny a sospechar de su marido.

Durante una discusión entre ambos, en la que Carter se muestra especialmente violento y peligroso, Jenny le hiere y hace que le detengan. La policía le confía, dada su compleja y retorcida personalidad, a un psiquiatra que descubre que el hombre tiene múltiples personalidades. Carter, tras noquear al psiquiatra de un violento golpe en la cabeza, huye disfrazado con la ropa de éste. Jenny, al ver marchar a la doctora, la persigue, sin saber que en realidad está siguiendo a su marido demente, que la conduce al lugar donde ha escondido a los niños y donde también encuentra a su suegro, que no estaba muerto como erróneamente creían todos. Carter, de hecho, procuró los niños a su padre que continuó sus experimentos con ellos sin miedo a ser descubierto ya que todos le creían muerto.

Carter lo mata y durante un frenético enfrentamiento con la policía, en el que utiliza a su hija como rehén y escudo para sí mismo, ésta cae al vacío. La niña es rescatada por una amiga de Jenny, que siempre ha estado enamorada de ella y la quiere, y que la atrapa. Carter, disfrazado, consigue escapar de nuevo. La vida parece reanudarse apaciblemente para Jenny, con su nueva pareja y su hija a su lado. Pero, un día, en el patio de recreo, la niña se aleja, llamada por la voz de su padre. Jenny la alcanza y le dice que eso no es posible, pero a sus espaldas Carter reaparece vestido de mujer.